Инфляция в США выросла до 5,4%

Такие данные напугали фондовый рынок, а криптовалютный пока что повторяет все в точности за ним. Но,  был негативный прогноз о росте инфляции до 7%, так что пока не все так плохо, теперь все зависит от главы ФРС Джерома Пауэлла. 

Он подобрал правильные слова и одновременно рассказал про отсутствие проблем с инфляцией 

Главное из высказываний Джерома Пауэлла:

• Инфляция и ужесточение политики:

Джером Пауэлл постарался успокоить рынки, заявив, что сворачивание стимулов ещё далеко, несмотря на то, что инфляция "значительно превысила 2%". Также глава ФРС уточнил, что регулятор предоставит достаточно предупреждений, прежде чем начать сокращение.

Главной причиной сворачивания стимулов будет именно продолжительность инфляции. Тем не менее, эконометрические модели и прогнозы аналитиков показывают, что пик инфляции будет достигнут до конца года и будет постепенно снижаться. Схожие прогнозы и у самих ФРС.

Через 2 недели пройдёт заседание ФРС, где будет обсуждаться программа покупки активов.

• Цифровая валюта ФРС:

ФРС продолжает взвешивать преимущества и недостатки цифровой валюты. Тем не менее, Пауэлл заявил, что более простым решением было бы правильно регулировать стейблкоины. Регуляторы США обсуждают нормы по регулированию рынка криптовалют, в том числе стейблкоинов, обращая внимание в первую очередь на безопасность для потребителей и инвесторов.

Следовательно, вполне вероятно, что в США используют разрабатываемые нормы в качестве основы для введения цифровой валюты. В случае запуска цифрового доллара экономике не потребуются стейблкоины. Как утверждает Пауэлл, прежде, чем запускать цифровую валюту, ФРС потребуется широкая поддержка общественности и Конгресса.

• Долг:

Пауэлл отметил обеспокоенность долгом США и заявил, что текущие тенденции роста долга неприемлемы.

История повторяется?

Предыдущий максимум инфляции был в 2008, когда и случился мировой финансовый кризис. Если посмотреть на график, то пик инфляции был летом 2008 года и потом резко показатель обвалился и ушел в отрицательную зону, началась дефляция. Всё благодаря сворачиванию стимулов, и повышению процентной ставки; больше никаких бесплатных денег.

Напомню, что биткоин является перспективным активом для защиты от инфляции. Биткоин родился из кризиса 2008 года и был разработан, чтобы быть свободным от государственного контроля и манипуляций, чтобы быть лучшим активом, защищенным от инфляции. Исторически рост биткоина был связан с мировой инфляцией и финансовым стимулированием по околонулевым процентным ставкам, огромные деньги вливались физлицами в криптовалюту. 

Сейчас ситуация повторяется, с 2020 года огромное количество напечатанных денег вливалось в систему, процентные ставки центральных банков нулевые. Всё это сопровождалось новым историческим максимум биткоина. Как результат мы наблюдаем большой рост инфляции и намек на кризис рынка. Что дальше? В теории, в случае сворачивания стимулирования и дефляционного сценария, биткоин не получит топливо для роста, а следовательно или останется в боковике, или продолжит падение. Если верить Пауэллу, то нужно наблюдать за показателем, инфляция временная и сама собой пойдет на снижение. Будем на это надеяться!